rhbcap

Maybank IB Research 我们将兴业资本（RHBCap，1066，金融组）的评级调高至持有，同时也将其目标价格由原有的的7.20令吉调升至7.70令吉。 兴业资本本财年首半年净利8亿8千900万令吉超出我们与大市的预期，占我们全年预测的53%。 我们将兴业资本本财年及2013财政年的预测分别调高6%和3%。基于其本财年股本回酬已由早前的13.9%调高至14.7%，加上目标股价对账面价值由早前的1.3倍调高至1.4倍，因此该股的目标价格也一并调升至7.70令吉。 我们同时也将其评级调高至持有。随着兴业资本委任多名高级管理人士后，其展望获得改善，但预计侨丰投资银行（OSK Investment Bank）和印尼Bank Mestika的收购活动将使其2013财政年每股盈利稀释8至10%。